Szansa na długoterminowy zarobek: Analiza jednej z ulubionych japońskich akcji Warrena Buffetta

Jeśli jesteś fanem Warrena Buffetta lub lubisz dobrze prosperujące akcje spoza USA, zwróć na nie uwagę. Dzisiaj przedstawimy i przeanalizujemy jedną z ulubionych japońskich akcji Buffetta, która prosperuje już od jakiegoś czasu i będzie prosperować jeszcze przez długi czas, ponieważ jest to zakład na długowieczność inwestycji.

Warren Buffett posiada 8-10% udziałów w maksymalnie 4 akcjach japońskich

W dzisiejszym artykule porozmawiamy o ITOCHU Corporation $8001.T, która jest jedną z ulubionych japońskich spółek Buffetta i dlatego regularnie licytuje on tutaj pieniądze.

Omówię tu poglądy Buffetta na tę firmę, analizę i między innymi wypowiem się na podstawie własnego doświadczenia, ponieważ sam posiadam udziały w tej firmie, do której Warren doprowadził mnie w zeszłym roku i bardzo się z tego cieszę, ponieważ jest to bardzo obiecująca firma, która niezależnie od kryzysu i zmienności stale rośnie w górę.

Korporacja ITOCHU $8001.T

Jak widać na wykresie: Firma ma za sobą okresy wzlotów i upadków, ale w dłuższej perspektywie czasowej stale się rozwija.

Berkshire $BRK-B ujawniło, że w ubiegłym roku zwiększyło swoje udziały w Itochu $8001.T, Mitsui $8031.T i Mitsubishi $8058.T o 8% do 10%. Trzy japońskie domy towarowe znalazły się na liście 15 najcenniejszych akcji Berkshire 31 grudnia; rok wcześniej na liście była tylko spółka Itochu $8001.T.

Itochu $8001.T wyróżnia się w Japonii nie dlatego, że pochodzi z historycznej grupy zaibatsu (monopolistycznej firmy założonej dawno temu w Japonii), ale ze względu na siłę swojej działalności w branży tekstylnej i udane operacje handlowe w Chinach. Posiada siedem głównych pionów operacyjnych specjalizujących się w produkcji tekstyliów, metali i minerałów, żywności, maszyn, energii i chemikaliów, produktów ogólnych i nieruchomości oraz technologii informacyjno-komunikacyjnych i finansowych.

Krótko mówiąc, firma dywersyfikuje swoją działalność poprzez tworzenie oddziałów i prawdopodobnie dlatego pasuje do ideologii Buffeta i jego Berkshire.

  • Itochu Corp. podniosła prognozę na rok 2022 o 36%, a dywidendę o 25%.
  • Prognoza przewiduje spowolnienie zysków w drugiej połowie roku, ale ogólny trend przeczy tej prognozie analityków
  • Itochu powinno prześcignąć inne japońskie firmy handlowe w warunkach słabnących surowców i zdobyć więcej zamówień
  • Biorąc pod uwagę imponujący wzrost dywidendy i mniejszą wrażliwość na surowce w strukturze korporacyjnej, akcje można kupić.

Spółka nadal wydaje się niedowartościowana. Prognozy analityków przewidują wzrost do 80-100 USD na akcję, co nadal daje nam pole do inwestycji. Ogólna ocena analityków to zdecydowane kupno - a więc duże wykupienie.

Mimo że w ciągu ostatnich 3 lat spółka rzeczywiście nieznacznie traciła na wartości, nadal cieszy się popularnością wśród inwestorów, ponieważ zapewnia regularne zyski akcjonariuszom, którzy w ciągu ostatnich 5 lat pracy w spółce odnotowali ponad 130% wzrost.

W okresie dziewięciu miesięcy zakończonym 31 grudnia 2021 r. przychody Itochu Corp. w wysokości 8001,T USD wzrosły o 20% do 9,094 tys. USD. Zysk netto wzrósł o 86% do 678,86 mld USD. Przychody segmentu " Chemia i energia " wzrosły o 34% do 2,058 tys. ton, a segmentu "Metale " o 69% do 772,19 tys. ton. Zysk netto wynikał ze wzrostu wyniku na papierach wartościowych z 29,42 tys. ton do 204,61 tys. ton (dochód), a udział w stratach jednostek stowarzyszonych wzrósł o 53% do 232,22 tys. ton (dochód).

  • Wszystkie kwoty podane są w jenach japońskich - 1$ - 0,0084 jena

Opinia Buffetta na temat firmy

Po pierwsze, przyjrzyjmy się temu, co robią. Wszystkie domy towarowe to w zasadzie konglomeraty, które w przeszłości koncentrowały się na działalności związanej z towarami. Handel towarami fizycznymi i organizowanie logistyki może być całkiem niezłym biznesem. Duża organizacja z pewną integracją w ramach łańcucha dostaw może zapewnić korzyści i możliwości przechowywania danych, którym trudno jest dorównać.

Dywersyfikują jednak działalność poza tymi branżami. Często mają dziesiątki inwestycji w spółki zależne. Niektóre jednostki zależne podlegają konsolidacji, jeśli spółka posiada w nich 50% lub więcej udziałów. Udziały w wysokości od 20% do 50% są rozliczane metodą praw własności.

W swoim raporcie rocznym Itochu wspomina o szczególnie dobrej grze. Firma wywodzi się od kupca z lat pięćdziesiątych XIX wieku, a dziś porównuje swoją filozofię do jego "Sampo Yoshi", co oznacza coś w rodzaju "dobra dla sprzedawcy, dobra dla kupującego i dobra dla firmy".

Zarząd kładzie nacisk na oszczędność, dużo mówi o zyskach akcjonariuszy i zwiększaniu wartości firmy.

  • W jaki sposób firma wpływa na Ciebie?
  • Czy masz w swoim portfelu akcje Itochu?
  • Czy interesuje Cię dywersyfikacja i długoterminowy wzrost firmy?
  • Czy przypomina Ci Berkshire, jeśli chodzi o rozgałęzianie i dywersyfikację na wiele branż?

Należy pamiętać, że nie jest to porada finansowa. Każda inwestycja musi zostać poddana szczegółowej analizie.

Udostępnij

Jeszcze brak komentarzy
Nie masz konta? Dołącz do nas

Zaloguj się do Bulios


Sign.popup.orUseEmailAndPassword
Už jsi členem? Přihlásit se

Utwórz profil Bulios

Kontynuuj z

Sign.popup.orUseEmailAndPassword
Możesz używać małych liter, cyfr i podkreślników

Dlaczego Bulios?

Jedna z najszybciej rosnących społeczności inwestorów w Europie

Obszerne dane i informacje na temat tysięcy akcji z całego świata

Aktualne informacje z globalnych rynków i poszczególnych firm

sign.popup.registration.listWhy.fourth

Sprawiedliwe ceny, śledzenie portfela, skaner akcji i inne narzędzia

Timeline Tracker Overview