Chociaż spadki na rynku niedźwiedzia mogą być przerażające, mogą być również doskonałym momentem na zakup akcji po niższej cenie. Ponadto akcje dywidendowe są w stanie przetrwać wszelkie wahania w długim okresie i nadal regularnie wypłacać pieniądze. Akcje superdywidendowe to niektóre z tych, które oferują wysoką dywidendę i można je kupić z "dyskontem".
Należy pamiętać, że każda korekta i rynek niedźwiedzia w historii były ostatecznie wymazywane przez rynek byka, a nawet osiągały lepsze wyniki. Innymi słowy, rynek niedźwiedzia nie jest powodem do ukrywania się. Wręcz przeciwnie, może to być doskonały moment na przejście do ofensywy.
Koncentracja na akcjach o bardzo wysokiej stopie dywidendy może być skuteczną strategią, ale należy pamiętać, że wiąże się ona z ryzykiem. Te akcje dywidendowe o stopie zwrotu w przedziale od 8,7% do 15,6% mogą wywołać uśmiech na Twojej twarzy.
1. AGNC Investment Corp $AGNC (stopa zwrotu 10,92%)
AGNC jest hipotecznym REIT-em, a takie firmy pożyczają pieniądze na niskie krótkoterminowe stopy procentowe i wykorzystują ten kapitał do zakupu długoterminowych aktywów o wyższej rentowności, takich jak papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką (MBS) - stąd nazwa "hipoteczny REIT". AGNC osiągał średnio dwucyfrowe stopy zwrotu w 12 z ostatnich 13 lat i co miesiąc wypłaca dywidendę.
AGNC kupuje prawie wyłącznie agencyjne papiery wartościowe - 79,7 mld USD z 82 mld USD portfela inwestycyjnego stanowią aktywa agencyjne. Agencyjne papiery wartościowe są zabezpieczone przez rząd federalny w przypadku niewywiązania się ze zobowiązań. Chociaż ta dodatkowa ochrona wpływa na rentowność nabywanych przez AGNC papierów dłużnych zabezpieczonych aktywami, pozwala także firmie wykorzystać dźwignię finansową na swoją korzyść.
AGNC, w połączeniu z 21% spadkiem kursu akcji w ciągu ostatnich pięciu miesięcy, sprawia, że jest to idealny kandydat do kupna na minusie.
2. PennantPark Floating Rate Capital $PFLT (stopa zwrotu 8,69%)
Model operacyjny PennantPark jest dość prosty. Firma nabywa przede wszystkim zabezpieczone wierzytelności z pierwszym zastawem dla firm średniej wielkości i dodaje inne inwestycje kapitałowe, takie jak akcje uprzywilejowane.
- W tym przypadku spółki średniej wielkości to spółki notowane na giełdzie o kapitalizacji rynkowej do 2 mld USD.
- Powodem, dla którego firma koncentruje się na spółkach z rynku średniego, jest możliwość uzyskania zwrotu z zabezpieczonego długu z pierwszym zastawem.
- Ponieważ większość firm o małej i mikrospołecznej kapitalizacji nie jest poddawana przeglądowi, ich możliwości kredytowe są zazwyczaj ograniczone.
- Dzięki temu PennantPark uzyskuje średni zwrot z inwestycji dłużnych w wysokości 7,5%.
https://www.youtube.com/watch?v=3_X0FaCW0Jc
Inwestorów powinien również zainteresować rodzaj inwestycji dłużnych, jakie PennantPark ma w swoim portfelu. Według raportu rocznego firmy, 99% inwestycji dłużnych miało zmienną stopę procentową. Ponieważ Rezerwa Federalna wyraziła ostatnio opinię, że stopy procentowe mogą wzrosnąć nawet siedmiokrotnie w 2022 roku, aby ograniczyć szybko rosnącą inflację, wydaje się, że PennantPark czeka ogromny dzień wypłaty.
3. Icahn Enterprises $IEP (stopa zwrotu 15,6%)
Icahn Enterprises wypłaca kwartalną dywidendę od prawie 17 lat, a jej stopa zwrotu wynosi obecnie 15,6%. Carl "Icahn" jest założycielem tego zdywersyfikowanego holdingu i pozostaje przewodniczącym jego zarządu (jest jednym z najbardziej znanych inwestorów aktywistów)
Chociaż jest to holding zróżnicowany, znaczna część jego segmentu nieinwestycyjnego jest związana z przemysłem energetycznym i motoryzacyjnym. Chociaż recesje są nieuniknioną częścią cyklu koniunkturalnego, okresy ekspansji trwają znacznie dłużej niż recesje. Dzięki temu portfel Icahn Enterprises jest doskonale przygotowany do czerpania korzyści z naturalnego rozwoju gospodarki amerykańskiej i światowej w miarę upływu czasu.
Ponieważ od początku listopada akcje firmy spadły o 12%, teraz jest idealny moment na inwestycje.
Jak napisałem na początku tego artykułu, akcje te mogą przynieść niezłą dywidendę, ale jednocześnie należy uważać na ryzyko. Podstawę artykułu zaczerpnąłem z innej strony internetowej i posiadam jedynie pozycję w AGNC.