Berkshire Hathaway, Wallmart i 2 inne akcje wysokiej jakości, które należą do portfela Fundacji Billa Gatesa

Letnie miesiące były dobre dla S&P 500. Tak przynajmniej wydaje się być w tym roku, gdyż w ostatnim miesiącu indeks skoczył o 4%. Ale to znów może się szybko zmienić, bo w tym roku na rynkach szaleje zmienność. Inwestorzy są podenerwowani tym faktem i szukają inspiracji u znanych inwestorów i celebrytów. Dlaczego więc nie skupić się na byłym najbogatszym człowieku na ziemi, Billu Gatesie?

1. Berkshire Hathaway $BRK-B

Akcje Berkshire Hathaway klasy B są największym pełnomocnikiem Bill & Melinda Gates Foundation Trust. Akcje te stanowią 51,2% wszystkich aktywów funduszu, co daje 10,1 mld USD inwestycji w akcje.

Firma jest największym konglomeratem na świecie. Poprzez swoje spółki zależne angażuje się w inwestycje w wielu branżach, w tym w ubezpieczeniach i reasekuracji, usługach komunalnych i energetycznych, transporcie kolejowym, produkcji i handlu detalicznym.

Ostatnio firma trafiła na pierwsze strony gazet, ponieważ zwiększyła swoją inwestycję w akcje Occidental Petroleum do 16,4% w nadziei, że cena ropy pozostanie na podwyższonym poziomie. Jego inwestycja w Chevron w pierwszym kwartale 2022 roku również potwierdza oczekiwania.

Berkshire ma historię dostarczania zwrotów lepszych niż średnia dla grupy rówieśniczej. Jego marża operacyjna na poziomie 37,9% jest powyżej średniej dla sektora wynoszącej 24,8%. Spółka podała w I kwartale 2022 r. zysk na akcję w wysokości 3,18 USD, bijąc szacunki o 31 centów. Przychody były również o 1,7 mld USD lepsze od oczekiwanych i wyniosły 70,81 mld USD, co odzwierciedla wzrost w skali roku o 9,6%.

2. Wallmart $WMT

Walmart jest właścicielem i operatorem hurtowni detalicznych, sklepów dyskontowych i sklepów spożywczych w całych Stanach Zjednoczonych. Firma jest jednym z największych sprzedawców detalicznych na świecie, prowadzącym 10 500 sklepów i 46 sklepów internetowych w 24 krajach.

Ze względu na charakter swoich produktów jest to również akcja defensywna. W przeszłości firma prosperowała w czasie spowolnienia gospodarczego, dzięki niskim cenom w porównaniu z konkurencją.

W ciągu ostatnich pięciu lat firma rosła ze złożoną roczną stopą wzrostu na poziomie 3,4%. W pierwszym kwartale 2022 roku jej przychody top-line pobiły konsensusowe szacunki o 2,19 mld dolarów, osiągając rekordową sprzedaż na poziomie 140,3 mld dolarów. Wzrost top-line był wspierany przez zdrową sprzedaż w tych samych sklepach i przychody z e-commerce. W przyszłości Walmart spodziewa się dużych inwestycji we wzmocnienie swoich możliwości w zakresie e-commerce, co powinno dodatkowo wspierać górną linię.

Akcje te stanowią 2,28% portfela Fundacji, co daje im szóstą pozycję wśród największych pakietów akcji. Spółka konsekwentnie wypłacała dywidendę przez ostatnie 48 lat.

3. Ecolab $ECL

Ecolab jest jednym z wiodących dostawców rozwiązań w zakresie uzdatniania wody, urządzeń sanitarnych i zapobiegania zakażeniom w Stanach Zjednoczonych. Firma obsługuje ponad trzy miliony lokalizacji na całym świecie i posiada ponad 10 000 patentów.

Firma osiąga stały wzrost. W siedmiu z ostatnich ośmiu kwartałów przychody przekroczyły szacunki konsensusu. W pierwszym kwartale 2022 roku firma osiągnęła wzrost top-line o 13% do 3,3 mld USD, napędzany znaczącym wzrostem wolumenu i cen. Zarząd oczekuje, że w ciągu najbliższych pięciu lat spółka osiągnie dwucyfrowy wzrost top-line.

Silne portfolio produktów, wygrane przetargi na nowe przedsięwzięcia oraz rosnące możliwości cyfrowe pozwoliły firmie na wsparcie jej rozwoju.

Ecolab stanowi 3,9% udziałów w Bill & Melinda Gates Foundation Trust z inwestycją w wysokości 4,4 mln akcji na I kwartał 2022 r. Akcje są częścią portfela od 10 lat.

Spółka wypłaca również dywidendę i ma dividend yield na poziomie 1,3%.

4. Sanderson Farms Inc. $SAFM

Sanderson Farms jest trzecim co do wielkości producentem drobiu w USA. Jest to również gra defensywna ze względu na charakter sprzedawanego produktu - kurczaka.

Firma jest najnowszym dodatkiem do portfolio fundacji. Sanderson Farm stanowi 0,5% całego portfela, co oznacza inwestycję w wysokości 100 mln USD w 524 236 akcji.

W ciągu ostatnich pięciu lat firma zwiększała sprzedaż ze złożoną roczną stopą wzrostu na poziomie 13,3%. Imponujący był również wzrost zysków, który w tym samym okresie wyniósł 31,5%. Wyższa cena sprzedaży funta w stosunku do kosztów doprowadziła do stopniowego wzrostu zysków. Przy obecnej inflacji, która zbliża się do swojej 40-letniej średniej, cena sprzedaży kurczaka pozostanie podwyższona.

Zarząd zwiększa wartość dla akcjonariuszy poprzez skup akcji własnych i podwyższenie dywidendy. Rada Dyrektorów zezwoliła na odkupienie 2 milionów akcji, co stanowi około 9% wyemitowanych akcji.

W dniu 21 kwietnia 2022 roku Sanderson Farms zadeklarował kwartalną dywidendę w wysokości 44 centów na akcję dla akcjonariuszy zarejestrowanych w dniu 1 lutego 2022 roku.

Disclaimer: Zainspirowany przez post Sakshi Agarwalli.