馃搲 Zscaler: Niez艂e liczby, ale inwestorom nie podobaj膮 si臋 prognozy! 馃攼
Zscaler $ZS jest jednym z lider贸w w dziedzinie cyberbezpiecze艅stwa i po raz kolejny osi膮gn膮艂 艣wietne wyniki. W ostatnim kwartale roku obrotowego sp贸艂ka pobi艂a oczekiwania analityk贸w w zakresie zysku, przychod贸w i rachunk贸w. Zysk na akcj臋 wyni贸s艂 88 cent贸w, co oznacza wzrost o 37 % w por贸wnaniu do ubieg艂ego roku, a przychody wzros艂y do592,9mln dolar贸w (+30 %). Wyniki wyra藕nie potwierdzi艂y siln膮 pozycj臋 rynkow膮Zscalera.
Chocia偶 liczby te przekroczy艂y oczekiwania, prognozy na przysz艂o艣膰 nie zrobi艂y wra偶enia na inwestorach. Na rok fiskalny 2025 firma prognozuje zysk na akcj臋 w wysoko艣ci zaledwie 2,84 USD, znacznie poni偶ej szacunk贸w 3,33 USD, kt贸rych oczekiwa艂 rynek. Oczekuje si臋, 偶e przychody wynios膮 2,61 mld USD, czyli nieco poni偶ej oczekiwa艅 (2,62 mld USD), ale nadal znajdujemy si臋 w bardzo przyzwoitym przedziale.
Istotne s膮 r贸wnie偶 zmiany w zarz膮dzaniu i organizacji sprzeda偶y. Firma og艂osi艂a przybycie nowego dyrektora ds. przychod贸w, dyrektora ds. marketingu i innych kluczowych dyrektor贸w, aby wprowadzi膰 nowe strategie na rynek. Jednak to przej艣cie w naturalny spos贸b rodzi pytania o to, jak szybko i skutecznie Zscaler b臋dzie w stanie wdro偶y膰 te zmiany. Rok 2025 b臋dzie rokiem transformacji dla firmy, kiedy b臋dzie musia艂a poradzi膰 sobie nie tylko ze zmianami wewn臋trznymi, ale tak偶e z siln膮 konkurencj膮.
Ta niepewno艣膰 co do przysz艂ego rozwoju doprowadzi艂a do spadku akcji o ponad 17 % pomimo dobrych wynik贸w kwartalnych.
W dziedzinie cyberbezpiecze艅stwa firma musi stawi膰 czo艂a Zscaler z siln膮 konkurencj膮 ze strony firm takich jak Palo Alto Networks, CrowdStrike, czy Check Point. Mimo to, ma Zscaler siln膮 platform臋, kt贸ra obejmuje Zscaler Private Access, kt贸ry jest innowacyjnym rozwi膮zaniem zast臋puj膮cym tradycyjne sieci VPN. VPN aby lepiej wspiera膰 prac臋 zdaln膮.
Rosn膮cy rynek cyberbezpiecze艅stwa i ci膮g艂y wzrost liczby klient贸w daj膮 przestrze艅 do dalszego wzrostu. Dodatkowo, dzi臋ki rozbudowie platformy i rozwojowi nowych produkt贸w, firma mo偶e powr贸ci膰 do lepszych wynik贸w w nadchodz膮cych latach. 馃搳馃敭
Jaka jest Twoja opinia o tej firmie i og贸lnie o bran偶y?
Bulios Black
Ten u偶ytkownik ma dost臋p do ekskluzywnych tre艣ci, narz臋dzi i funkcji platformy Bulios dzi臋ki swojej subskrypcji.
Nie wygl膮da to 藕le. Mam $CRWD w swoim portfelu i obecnie jest bardzo na minusie, ale wierz臋, 偶e to si臋 zmieni.
Trzymam si臋 od tego z daleka. Chyba ta sp贸艂ka nie jest dla mnie. Mam niewielk膮 pozycj臋 w $CRWD w moim portfelu, ale oni te偶 nie radz膮 sobie teraz dobrze.
Mo偶e to by膰 jednak dobra okazja. Je艣li teraz nie jest idealnie, mo偶na kupi膰 po dobrej cenie, poczeka膰 chwil臋, a nast臋pnie zebra膰 niez艂y zysk.
W takim przypadku inwestowanie w t臋 sp贸艂k臋 nie ma dla mnie sensu. $PANW lub $CRWD wygl膮daj膮 bardziej interesuj膮co.
Znowu to samo. Szacunki s膮 wa偶niejsze ni偶 rzeczywiste liczby. Akcje mocno spad艂y. Po obni偶ce st贸p spodziewano si臋 mo偶liwych spadk贸w, wi臋c rozumiem tak膮 reakcj臋 rynku. Ale jest bezkompromisowy.